Settimanali Options Strategie Usando

Introduzione alle opzioni settimanali Nel 1973, il Chicago Board Options Exchange (CBOE) ha introdotto le opzioni di chiamata standard che conosciamo oggi. Nel 1977, l'opzione put è stata introdotta. Essi hanno dimostrato di essere estremamente popolare come il volume degli scambi è cresciuto a un tasso di crescita annuale composto oltre 25 tra il 1973 e il 2009. Chiaramente, agli investitori di comprendere le opzioni, sono sempre più a suo agio con loro e li utilizzano in una varietà di strategie. Weeklys: Una nuova classe di opzione Nel 2005, 32 anni dopo l'introduzione della call option, il CBOE ha iniziato un programma pilota con le opzioni weeklys. Si comportano come le opzioni mensili in ogni punto di vista simili, tranne che esistono solo per otto giorni. Essi vengono introdotti ogni Giovedi e alla loro scadenza otto giorni dopo, il Venerdì (con aggiustamenti per le vacanze). Gli investitori che hanno storicamente goduto di 12 scadenze mensili - il terzo venerdì di ogni mese - ora possono godere di 52 scadenze all'anno. l'interesse degli investitori nei weeklys è salito dal 2009, con un volume medio giornaliero alla fine del 2010, superiore a 300.000 contratti. Questo può essere visto nella figura seguente: Figura 1: volume medio giornaliero di weeklys. Fonte: Chicago Board Options Exchange (CBOE) Infatti, nella seconda metà del 2010, il volume delle weeklys indice aumentato a dove controllati tra 5 e 7 del loro volume dell'indice sottostante al momento. Sempre nel 2010, un mestiere popolare emersa tra i titolari di un conto di vendita al dettaglio in cui hanno scritto le chiamate coperte utilizzando weeklys. Che cosa si può commerciale con opzioni settimanale di primi mesi del 2011, le weeklys erano disponibili su 40 diversi titoli sottostanti, tra cui indici e ETF. Gli indici per le weeklys che sono disponibili comprendono: CBOE Dow Jones Industrial Average Index (DJX) Nasdaq 100 Index (NDX) SampP 100 Index (OEX) SampP 500 Index ETF (SPX) popolari per i quali weeklys sono disponibili includono: SPDR Gold Trust ETF ( GLD) iShares MSCI Emerging Markets Index ETF (EEM) iShares Russell 2000 Index Fund (IWM) PowerShares QQQ (QQQQ) SPDR ETF SampP 500 (SPY) Financial Select Sector SPDR ETF (XLF) Molti stock popolari hanno weeklys disponibile anche. Dato l'interesse degli investitori in weeklys, è molto probabile che il CBOE sarà aggiungendo ancora più titoli. (È possibile trovare un elenco completo delle opzioni disponibili settimanali qui: cboemicroweeklysavailableweeklys. aspx) strategie di opzione settimanale Così che cosa strategie possono implementare con opzioni settimanali Ebbene, quasi ogni strategia che si fa con le opzioni a più lunga scadenza, solo che adesso è possibile farlo quattro volte al mese. Per i venditori di premio che amano approfittare della curva tempo-di decadimento rapidamente accelerando in un opzioni ultima settimana della sua vita, i weeklys sono una miniera d'oro. Ora è possibile ottenere pagato 52 volte l'anno, invece di 12. Se ti piace la vendita di put e call nudi, le chiamate coperte, si diffonde. condor o qualsiasi altro tipo, tutti lavorano con weeklys come fanno con i mensili - solo su una linea di tempo più breve. Il vantaggio a breve termine di Weeklys Inoltre, nel corso di tre su quattro settimane, i weeklys offrire qualcosa non puoi realizzare con il monthlys: la capacità di fare una puntata a brevissimo termine su una particolare notizia o anticipata movimento dei prezzi improvviso. Immaginiamo la sua prima settimana del mese e che ci si aspetta XYZ magazzino per spostare perché il loro rapporto di guadagni uscirà questa settimana. Mentre sarebbe possibile acquistare o vendere i mensili XYZ a capitalizzare la sua teoria, si dovrebbe rischiare tre settimane di premio in caso che tu sei sbagliato e XYZ si muove contro di voi. Con le weeklys, basta rischiare uno settimane di qualità. In questo modo potenzialmente far risparmiare denaro se si è sbagliato, o si danno un bel ritorno, se lei ha ragione. (Da scegliere il giusto tipo di magazzino per impostare stop loss, imparare a scambi con saggezza, controlla Trading Strategies giorno per i principianti.) Anche se l'open interest e il volume delle weeklys sono abbastanza grandi da produrre ragionevoli spread bid-ask. l'open interest e il volume di solito non sono alto come le scadenze mensili. L'azione pinning ben noto che si svolge in monthlys - per cui uno stock tende a gravitare verso un prezzo di esercizio del giorno di scadenza - non sembra accadere tanto o fortemente con le weeklys. Forse questo cambierà come più istituzioni entrare nel mercato settimanale. (Comprendere le reali forze che muovono i prezzi fa parte dell'essere un buon commerciante vedere Opzione spread:.. Introduzione) L'aspetto negativo di opzioni settimanali Ci sono un paio di aspetti negativi per quanto riguarda weeklys: A causa della loro breve durata e decadimento tempi rapidi, si ha raramente il tempo per riparare un mestiere che si è mosso contro di voi da una regolando gli scioperi o solo in attesa di un qualche tipo di revisione media del titolo sottostante. Anche se l'open interest e il volume sono buone, che non è necessariamente vero per ogni colpo della serie settimanale. Alcuni scioperi avranno molto ampi spread, e che non è un bene per le strategie a breve termine. La linea di fondo della weeklys sono un altro strumento nella vostra cassetta degli attrezzi degli investitori. Come la maggior parte degli altri strumenti in quella scatola, sono abbastanza potenti per creare profitti rapidi o perdite rapide, a seconda di come li si usa. La buona notizia è che se il commercio opzioni mensili a tutti allora avete già una certa esperienza con i weeklys, perché l'ultima settimana di un mese è quasi identico a come un si comporta settimanale - In effetti, durante la settimana di scadenza mensile sono la stessa sicurezza . Chiunque abbia messo a punto una strategia di giorno di scadenza (o della settimana di scadenza) è quasi certamente con la loro strategia con i weeklys ora. Questi stessi investitori sono senza dubbio desiderosi di simboli aggiuntivi da aggiungere alla linea settimanale in su. (Per ulteriori informazioni su commercio di strategie di scoprire le opzioni Tutorial Base.) Un tipo di struttura di compensazione che i gestori di hedge fund tipicamente impiegano in cui una parte del compenso è basato sulle prestazioni. Una protezione contro la perdita di reddito che risulterebbe se l'assicurato è deceduto. Il beneficiario di nome riceve il. Una misura del rapporto tra un cambiamento nella quantità richiesta a un particolare buona e una variazione del suo prezzo. Prezzo. Il valore di mercato totale in dollari di tutto ad un company039s azioni in circolazione. La capitalizzazione di mercato è calcolato moltiplicando. Frexit abbreviazione di quotFrench exitquot è uno spin-off francese del termine Brexit, che è emerso quando il Regno Unito ha votato per. Un ordine con un broker che unisce le caratteristiche di ordine di stop con quelli di un ordine limite. Un ordine stop limit will. The 5 Efficace Opzioni settimanali strategie più Trading Nella parte 1 delle opzioni settimanali Mastery relazione si discute il 5 strategie più efficaci opzioni Trading commercianti intelligenti si utilizza per generare profitti settimanali (leggi sotto). Restate sintonizzati per parte 2 in cui si discute di come semplice ed efficiente identificare interessanti opzioni settimanali commerciali candidati ogni day8230 opzioni settimanali forniscono i commercianti con la flessibilità di implementare strategie di trading a breve termine senza pagare il premio di valore di tempo in più inerente alle più tradizionali opzioni di scadenza mensile . Così gli operatori possono ora negoziare in modo più economico eventi di un giorno, come i guadagni, presentazioni per gli investitori, e le introduzioni di prodotto. La flessibilità è bello e tutto, ma vi starete chiedendo se stessi, quali strategie specifiche dovrei usare per generare profitti settimanali da opzioni settimanali Bene Im così contento che hai chiesto Diamo un'occhiata ora alle 5 opzioni più popolari settimanali Trading Strategies: 1. coperto settimanale chiamate. Cercando di generare un certo reddito premio supplementare nel vostro portafoglio Bene non cercate oltre, ho la strategia per voi: Opzioni settimanali chiamate coperte. In sostanza, quello che si sta cercando di fare in questa strategia è quello di vendere opzioni call settimanali contro partecipazioni azionarie esistenti (chiamate coperte) o l'acquisto di azioni e contemporaneamente vendere opzioni call settimanali contro il nuovo magazzino tenuta (buy-scrittura). La scadenza settimanale delle opzioni call vendute consentono di raccogliere reddito supplementare sulla propria posizione, in modo simile a un dividendo, ma pagando ogni settimana. Nel corso del tempo la strategia covered call ha superato semplici strategie buy-and-hold, fornendo maggiori rendimenti con i due terzi della volatilità. Tuttavia, se le azioni della mossa sottostante significato più alto e, attraverso lo sciopero venduti, il ritorno sarà probabilmente inferiore se non ha ancora vendere le chiamate (anche se ancora positivo.). Usiamo questo strumento di trading unico per lo screening settimanali coperto potenziali candidati delle chiamate e inviare un campionamento dei nostri commerci ogni settimana quindi rimanete sintonizzati. 2. A causa del decadimento esponenziale giunto il momento di opzioni settimanali, la maggior parte dei commercianti preferiscono vendere opzioni settimanali ed è comprensibile. Nella strategia covered call sottolineato in precedenza gli operatori sono in grado di raccogliere il decadimento tempo rapida vendendo le chiamate settimanali contro una lunga azione di posizione. Vendere mette nudi, in teoria (put-call parity) è equivalente a una strategia buy-scrittura se i requisiti inclinazione e di margine alterano l'immagine un po '. Credo che quello che sto cercando di dire è, a parità di Id preferiscono vendere opzioni settimanali, tuttavia ci sono momenti in cui Id come per l'acquisto di opzioni settimanali per la possibilità di sperimentare più grande, potenzialmente guadagni senza cappuccio. In queste circostanze vi consiglio l'acquisto di deep-in-the-money (DITM) opzioni settimanali. Concentrandosi sulle opzioni settimanali DITM, opzioni con un delta superiore a 80 è possibile limitare efficacemente il decadimento rapido tempo nell'opzione lungo settimanale come l'alto delta fa sì che la posizione di opzione settimanale tempo di agire mossa come magazzino (delta del 0,80 significa che l'opzione verrà spostare 0,80 per ogni 1,00 mossa nella sottostante). Questo è un modo fenomenale per sfruttare l'opzione di leva e il limite di decadimento. 3. spread di credito sono popolari perché consentono agli operatori di vendere rialzo (call spread) o al ribasso (mettere spread) livelli con un rischio-rendimento locked-in fin commercio da. Per esempio dici di credere magazzino XYZ non si muove al di sopra del livello 80 nel corso della settimana successiva e youd esprimere questa tesi in forma di opzioni settimanali. Un modo per farlo è quello di vendere semplicemente l'opzione 80 chiamata settimanale. Purtroppo senza il titolo sottostante, questo settimanale opzione call vendita richiederebbe una notevole quantità di margine all'interno del vostro portafoglio, come la massima perdita potenziale sul commercio è teoricamente infinita. Tuttavia, è possibile ridurre la perdita potenziale massima e margine richiesto semplicemente acquistando una chiamata sciopero più alto (cioè 85) per coprire la vostra posizione corta chiamata settimanale. Si potrebbe quindi essere breve la diffusione 80-85 chiamata settimanale di XYZ, con premio netto raccolti con una potenziale perdita massima della larghezza sciopero (85-80) (premio raccolti). 4. Out-of-the-money (OTM): Altrimenti noto come i biglietti della lotteria, i commercianti in momenti come per l'acquisto via d'uscita delle opzioni settimanali di denaro nella speranza che un piccolo investimento potrebbe produrre rendimenti enormi. Succede, Non fraintendetemi, ma questa strategia comporta generalmente settimane e settimane di piccole perdite e idealmente una grande vittoria per compensare le perdite cumulative. La strategia di biglietto della lotteria viene spesso utilizzato nei casi di mampas speculazione, annunci FDA ed i guadagni fuori misura previsioni. 5. Opzioni Calendario settimanale Spread: Il Trading Opzioni Segnali ragazzi fanno un buon lavoro di copertura del calendario si diffonde nelle Opzioni redditizio Strategie relazione, ma heres un bel riassunto della strategia di diffusione Opzioni calendario settimanale da una recente relazione OTS: Una delle nuove opportunità presentato dal l'arrivo di queste opzioni settimanali recentemente disponibili è la possibilità di scambiare quello che io chiamo mordi e fuggi spread di calendario. Ricordate che uno spread calendario è uno spread a due gambe costruito con la vendita di una più breve un'opzione datato e l'acquisto di un'opzione più datata. Il motore di profitto è il decadimento relativamente più veloce del premio tempo nell'opzione datata più breve. Calendario spread affidabile raggiungere il loro massimo rendimento alla scadenza Venerdì pomeriggio della gamba corta quando il prezzo del sottostante è al prezzo di esercizio. Prima della recente disponibilità di queste opzioni settimanali, gli spread di calendario sono stati in genere costruiti con circa 30 giorni di tempo per la scadenza a breve gamba. In questi calendari classicamente costruite, i rischi sono due: 1. Movimento del prezzo del sottostante oltre i limiti di redditività 2. Volatilità cotta dell'opzione più lungo del quale il commerciante possiede. Hit e calendari correre differiscono rischio un po '. Volatilità si muove raramente si verificano ovunque vicino al rapido ritmo dei movimenti dei prezzi. A causa di questa caratteristica, il rischio principale in queste brevi calendari durata è prezzo del sottostante. Il verificarsi occasionale di volatilità a spillo nel breve opzione aumenta significativamente la probabilità di redditività volatilità elevata decade a zero alla scadenza. Uno dei sottostanti molto liquidi che ha opzioni scambiate è AMZN. A metà giornata 29 agosto AMZN era a 205.50 e continuando il trend rialzista da un modello basando. Un rapido sguardo alla scheda opzioni ha mostrato l'opzione settimanale 210 sciopero, avendo 4 giorni di vita a sinistra e composto interamente di tempo (estrinseca) premio, é scambiata a una volatilità del 42,9 mentre l'opzione mensile Settembre vorrei comprare avuto una volatilità del 41,6 . Questa situazione è chiamata una volatilità skew positivo e aumenta la probabilità di un successo commerciale. Ho inserito il commercio e posseduto il grafico risultante PampL: ho continuato a monitorare il prezzo, sapendo che il movimento al di là dei limiti della mia fascia di redditività, sarebbero necessarie azioni. A metà giornata, il 31 agosto, 48 ore nel commercio, il limite superiore della redditività è stato essere stato avvicinato come illustrato di seguito: Perché l'azione dei prezzi è rimasto forte e il punto di pareggio in alto è stato minacciato, ho scelto di aggiungere uno spread calendari supplementari per formare un letto calendario. Questa azione richiede l'impegno di ulteriore capitale e ha portato a sollevare il punto BE superiore da 218 a poco più di 220, come illustrato di seguito. Mordi e fuggi calendari devono essere gestito in modo aggressivo non c'è tempo per recuperare da movimento dei prezzi inaspettato. Poco dopo aver aggiunto la diffusione calendari supplementari, AMZN ripercorso alcune delle sue recenti corsa e essere né punto del calendario è stato minacciato. Ho chiuso il commercio tardo pomeriggio di Venerdì. L'indicazione per uscire dal commercio era l'erosione del premio tempo delle opzioni che è stato breve a livelli minimi. I risultati del commercio erano un rendimento del 67,5 sul rischio massimo gestiti capitale e un rendimento del 10,6 sul capitale impegnato. Se il secondo calendario non era stata necessaria per il controllo del rischio, i rendimenti sarebbero stati sostanzialmente più elevati. Questo è solo un esempio di utilizzo di opzioni in grado strutturato per il controllo del rischio di capitale e tornare profitto significativo con la gestione di posizione minima. Tali opportunità esistono routine per le opzioni esperto trader. Commenti su questa voce sono closed.10 Opzioni Strategie To Know Troppo spesso, i commercianti saltare in gioco opzioni con poca o nessuna comprensione di come molte opzioni strategie sono disponibili per limitare il rischio e massimizzare il ritorno. Con un po 'di sforzo, tuttavia, gli operatori possono imparare a sfruttare la flessibilità e la potenza completa di opzioni come uno strumento di negoziazione. Con questo in mente, weve messo insieme questa presentazione, che ci auguriamo possa accorciare la curva di apprendimento e il punto è nella giusta direzione. Troppo spesso, i commercianti saltare in gioco opzioni con poca o nessuna comprensione di come molte opzioni strategie sono disponibili per limitare il rischio e massimizzare il ritorno. Con un po 'di sforzo, tuttavia, gli operatori possono imparare a sfruttare la flessibilità e la potenza completa di opzioni come uno strumento di negoziazione. Con questo in mente, weve messo insieme questa presentazione, che ci auguriamo possa accorciare la curva di apprendimento e il punto è nella giusta direzione. 1. covered call A parte l'acquisto di un'opzione call nudo, si può anche impegnarsi in una chiamata base coperta o comprare-scrittura strategia. In questa strategia, si dovrebbe acquistare i beni a titolo definitivo, e contemporaneamente scrivere (o vendere) un'opzione call su quegli stessi beni. Il volume dei beni di proprietà dovrebbe essere equivalente al numero di attività sottostanti dell'opzione call. Gli investitori spesso utilizzare questa posizione quando hanno una posizione a breve termine e un giudizio neutrale sul patrimonio, e stanno cercando di generare profitti aggiuntivi (attraverso il ricevimento del premio chiamata), o di proteggere contro una potenziale riduzione del valore delle attività sottostanti. (Per informazioni più dettagliate, leggere le strategie chiamata coperta per un mercato in calo.) 2. Mettere sposati in una strategia messa sposato, un investitore che acquista (o attualmente possiede) una particolare attività (come ad esempio le azioni), acquista contemporaneamente una opzione put per una pari numero di azioni. Gli investitori usano questa strategia quando sono bullish sul prezzo beni e desiderano proteggersi contro eventuali perdite a breve termine. Questa strategia funziona essenzialmente come una polizza di assicurazione, e stabilisce un piano qualora il patrimonio prezzo tuffo in modo drammatico. (Per ulteriori informazioni sull'utilizzo di questa strategia, vedere Put Married: Un rapporto di protezione.) 3. Bull call spread in una strategia di call spread toro, un investitore contemporaneamente acquistare opzioni call a uno specifico prezzo di esercizio e vendere lo stesso numero di chiamate in un più alto prezzo di esercizio. Entrambe le opzioni di chiamata avranno lo stesso mese di scadenza e di attività sottostanti. Questo tipo di strategia di spread verticale è spesso utilizzato quando un investitore è rialzista e si aspetta un moderato aumento del prezzo del titolo sottostante. (Per ulteriori informazioni, leggere verticale Bull and Bear spread creditizi.) 4. Orso Put diffondere la strategia di spread orso put è un'altra forma di propagazione verticale come la diffusione chiamata toro. In questa strategia, l'investitore contemporaneamente l'acquisto di opzioni put a un determinato prezzo di esercizio e vendere lo stesso numero di mette a un prezzo più basso. Entrambe le opzioni sarebbero per la stessa attività sottostante e hanno la stessa data di scadenza. Questo metodo viene utilizzato quando il commerciante è ribassista e si aspetta che il prezzo di attività sottostanti a diminuire. Offre sia i guadagni limitati e le perdite limitate. (Per ulteriori informazioni su questa strategia, Leggi Bear Put Spread:. Un Roaring alternativa alle vendite allo scoperto) 5. Collare protettivo Una strategia di protezione collare viene eseguita con l'acquisto di un'opzione out-of-the-money mettere e la scrittura di un out-of-the opzione allo stesso tempo, per la stessa attività sottostante (come ad esempio le azioni) chiamata - Money. Questa strategia è spesso utilizzato dagli investitori dopo una posizione lunga in un magazzino ha sperimentato notevoli guadagni. In questo modo, gli investitori possono bloccare i profitti senza vendere le loro azioni. (Per ulteriori informazioni su questi tipi di strategie, vedi Non dimenticate il vostro Collare protettivo e come un collare di protezione funziona.) 6. Lungo Straddle Una strategia opzioni lungo straddle è quando un investitore acquisti sia una chiamata e put con lo stesso prezzo di esercizio, sottostante attività e la data di scadenza contemporaneamente. Un investitore spesso utilizzare questa strategia quando lui o lei ritiene che il prezzo dell'attività sottostante si muoverà in modo significativo, ma è sicuro di quale direzione la mossa avrà. Questa strategia permette all'investitore di mantenere i guadagni senza limiti, mentre la perdita è limitata al costo di entrambi i contratti di opzione. (Per ulteriori informazioni, leggere Straddle Strategia Un semplice approccio alla Market Neutral.) 7. Lungo Strangle In una lunga strategia di opzioni di strangolare, l'investitore acquista una chiamata e put con la stessa scadenza e di attività sottostanti, ma con differenti prezzi di esercizio. Il prezzo di esercizio put in genere al di sotto del prezzo di esercizio della call option, e entrambe le opzioni sarà out of the money. Un investitore che utilizza questa strategia ritiene che il prezzo attività sottostanti sperimenterà un grande movimento, ma non è sicuro di quale direzione la mossa avrà. Le perdite sono limitati ai costi di entrambe le opzioni strangola sarà in genere meno costoso che si trova a cavallo perché le opzioni sono acquistati out of the money. (Per ulteriori informazioni, vedere Ottenere una forte presa sul profitto Con strangola.) 8. farfalla diffusa in tutto le strategie fino a questo punto aver richiesto una combinazione di due posizioni o contratti diversi. In una strategia di opzioni spread a farfalla, un investitore si combinano sia una strategia spread toro e una strategia di orso si diffondono e utilizzare tre differenti prezzi di esercizio. Ad esempio, un tipo di diffusione farfalla comporta l'acquisto di una chiamata (put) al più basso (più alto) prezzo di esercizio, mentre la vendita di due call (put) opzioni a un più alto (in basso) prezzo di esercizio, e poi uno ultima chiamata (put) opzione ad un ancora più elevato (più basso) prezzo d'esercizio. (Per ulteriori informazioni su questa strategia, leggere Impostazione Profit trappole con farfalla diffonde.) 9. Ferro Condor Una strategia ancora più interessante è l'i ron condor. In questa strategia, l'investitore detiene contemporaneamente una lunga e posizione corta in due diverse strategie di strangolare. Il condor di ferro è una strategia piuttosto complessa che richiede sicuramente tempo per imparare, e la pratica per padroneggiare. (Si consiglia di leggere di più su questa strategia a prendere il volo con un ferro Condor. Qualora si affollano ferro condor e provare la strategia di persona (rischio-libero) utilizzando il simulatore Investopedia.) 10. Iron Butterfly La strategia scelta finale dimostreremo qui è la farfalla di ferro. In questa strategia, un investitore combinerà sia uno straddle lungo o corto con il contestuale acquisto o la vendita di un strangolamento. Anche se simile a uno spread a farfalla. questa strategia differisce perché utilizza entrambe le chiamate e put, invece di uno o l'altro. Profitti e perdite sono entrambi limitati all'interno di un intervallo specifico, in funzione dei prezzi di esercizio delle opzioni utilizzate. Gli investitori spesso utilizzare le opzioni out-of-the-money, nel tentativo di tagliare i costi, limitando il rischio. (Per capire questa strategia di più, leggere ciò che è un'opzione Iron Butterfly Strategy) Articoli correlati Un tipo di struttura di compensazione che i gestori di hedge fund tipicamente impiegano in cui una parte del compenso è basato sulle prestazioni. Una protezione contro la perdita di reddito che risulterebbe se l'assicurato è deceduto. Il beneficiario di nome riceve il. Una misura del rapporto tra un cambiamento nella quantità richiesta a un particolare buona e una variazione del suo prezzo. Prezzo. Il valore di mercato totale in dollari di tutto ad un company039s azioni in circolazione. La capitalizzazione di mercato è calcolato moltiplicando. Frexit abbreviazione di quotFrench exitquot è uno spin-off francese del termine Brexit, che è emerso quando il Regno Unito ha votato per. Un ordine con un broker che unisce le caratteristiche di ordine di stop con quelli di un ordine limite. Un ordine di stop-limite sarà.